股票简称：巨星农牧 股票代码：603477
转债简称：巨星转债 转债代码：113648
乐山巨星农牧股份有限公司
向不特定对象刊行可退换公司债券
受托看护事务讲述
（2024 年度）
债券受托看护东谈主
二〇二五年六月
伏击声明
本讲述依据《公司债券刊行与往返看护办法》
（以下简称“《看护办法》”）、
《乐山巨星农牧股份有限公司与华西证券股份有限公司对于公征战行可 退换公
司债券之受托看护条约》（以下简称“《受托看护条约》”）、《乐山巨星农牧
股份有限公司公征战行可退换公司债券召募讲明书》
（以下简称“《召募讲明书》”）
等规则和商定，以及乐山巨星农牧股份有限公司（以下简称“巨星农牧”
“公司”
或“刊行东谈主”）提供的贵府或讲明、《乐山巨星农牧股份有限公司 2024 年年度
讲述》等公开信息流露文献、第三方中介机构出具的专科见地等，由本次向不特
定对象刊行可退换公司债券受托看护东谈主华西证券股份有限公司（以下简称“华西
证券”）编制。华西证券对本讲述中所包含的从上述文献中引述内容和信息未进
行寂静考据，也不就该等引述内容和信息的真确性、准确性和齐备性作念出任何保
证或承担任何包袱。
本讲述不组成对投资者进行或不进行某项行动的保举见地，投资者粗俗相干
事宜作念出寂静判断，而不应将本讲述中的任何内容据以行为华西证券所作的承诺
或声明。在职何情况下，投资者依据本讲述所进行的任何行为或不行为，华西证
券不承担任何包袱。
目 录
第一节 本次债券概况
一、核准文献及核准规模
巨星农牧本次向不特定对象刊行可退换公司债券（以下简称“本次刊行”）
相劳动项也曾公司于 2021 年 9 月 10 日召开的第三届董事会第二十一次会议审
议通过，并经公司于 2021 年 9 月 27 日召开的 2021 年第二次临时鼓舞大会审议
通过。
经中国证券监督看护委员会（以下简称“中国证监会”）《对于核准乐山巨
星农牧股份有限公司公征战行可退换公司债券的批复》（证监许可〔2022〕663
号）核准，巨星农牧于 2022 年 4 月向不特定对象刊行 1,000.00 万张可退换公司
债券（以下简称“可转债”），每张面值为东谈主民币 100.00 元，刊行总和 10.00 亿
元。
经上海证券往返所（以下简称“上交所”）《对于乐山巨星农牧股份有限公
司可退换公司债券上市往返的陈述》（自律监管决定书〔2022〕128 号）情愿，
本次刊行的可转债于 2022 年 5 月 17 日在上海证券往返所上市。
二、本次债券主要条目
（一）刊行主体、债券简称及债券代码
本次刊行的主体为乐山巨星农牧股份有限公司，债券简称为“巨星转债”，
债券代码为“113648”。
（二）刊行规模
本次刊行可转债召募资金总和为东谈主民币 100,000.00 万元（含），刊行数目 100
万手（1,000 万张）。
（三）票面金额和刊行价钱
本次刊行的可转债按面值刊行，每张面值为东谈主民币 100.00 元。
（四）债券期限
本次刊行的可转债的期限为自愿行之日起 6 年，即自 2022 年 4 月 25 日（T
日）至 2028 年 4 月 24 日。
（五）票面利率
本次刊行的可转债票面利率为：第一年 0.40%、第二年 0.60%、第三年 1.00%、
第四年 1.50%、第五年 2.25%、第六年 3.00%。
（六）还本付息的期限和样子
本次刊行的可转债接纳每年付息一次的付息样子，到期归赵通盘未转股的可
转债本金和终末一年利息。
年利息指可转债捏有东谈主按捏有的可转债票面总金额自愿行首日起每 满一年
可享受确当期利息。
年利息的盘算推算公式为：I = B1×i。
I：指年利息额；
B1：指本次刊行的可转债捏有东谈主在计息年度（以下简称“曩昔”或“每年”）
付息债权登记日捏有的可转债票面总和；
i：指可转债确曩昔票面利率。
（1）本次刊行的可转债接纳每年付息一次的付息样子，计息肇端日为可转
债刊行首日。
（2）付息日：每年的付息日为本次刊行的可转债刊行首日起每满一年确当
日。如该日为法定节沐日或休息日，则顺延至下一个服务日，顺脱时代不另付息。
每相邻的两个付息日之间为一个计息年度。
（3）付息债权登记日：每年的付息债权登记日为每年付息日的前一往未来，
公司将在每年付息日之后的 5 个往未来内支付曩昔利息。在付息债权登记日前
（包括付息债权登记日）恳求退换成公司股票的可转债，公司不再向其捏有东谈主支
付本计息年度及以后计息年度的利息。
（4）可转债捏有东谈主所赢得利息收入的应付税项由可转债捏有东谈主承担。
（七）转股期限
本次刊行的可转债转股期自可转债刊行收尾之日 2022 年 4 月 29 日（即 T+4
日）起满 6 个月后的第 1 个往未来起至可转债到期日止，即 2022 年 10 月 31 日
至 2028 年 4 月 24 日止（如遇法定节沐日或休息日延至后来的第 1 个服务日；顺
脱时代付息款项不另计息）。
（八）转股股数校服样子
可转债捏有东谈主在转股期内恳求转股时，转股数目的盘算推算公式为：Q=V/P，并
以去尾法取一股的整数倍。
Q：指可转债捏有东谈主恳求转股的数目；
V：指可转债捏有东谈主恳求转股的可转债票面总金额；
P：指恳求转股当日有用的转股价钱。
可转债捏有东谈主恳求退换成的股份须是一股的整数倍。转股时不及退换为一股
的可转债余额，公司将按照上交所等部门的关联规则，在可转债捏有东谈主转股当日
后的五个往未来内以现款兑付该部分可转债的票面余额偏激所对应确当 期应计
利息（当期应计利息的盘算推算样子参见本部分“（十一）赎回条目”相干内容）。
（九）转股价钱的校服偏激治愈
本次刊行的可转债开动转股价钱为 25.24 元/股，不低于召募讲明书公告日前
二十个往未来公司股票往返均价（若在该二十个往未来内发生过因除权、除息引
起股价治愈的情形，则对治愈赶赴还日的往返均价按过程相应除权、除息治愈后
的价钱盘算推算）和前一个往未来公司股票往返均价。
前二十个往未来公司股票往返均价=前二十个往未来公司股票往返总 额/该
二十个往未来公司股票往返总量；
前一个往未来公司股票往返均价=前一个往未来公司股票往返总和/该 往返
日公司股票往返总量。
本次刊行完成后，当公司发生送红股、转增股本、增发新股（不包括因本次
刊行的可转债转股而增多的股本）、配股以及派发现款股利等情况时，公司将按
上述条件出现的先后规则，循序对转股价钱进行治愈，具体治愈样子如下：
派送股票股利或转增股本：P1= P0 / (1 + n)；
增发新股或配股：P1= (P0 + A×k) / (1 + k)；
上述两项同期进行：P1= (P0 + A×k) / (1 + n + k)；
派送现款股利：P1= P0- D；
上述三项同期进行：P1= (P0 - D + A×k) / (1 + n + k)；
其中：P0 为治愈前转股价，n 为派送股票股利或转增股本率，k 为增发新股
或配股率，A 为增发新股价或配股价，D 为每股派送现款股利，P1 为治愈后转股
价。
公司出现上述股份和/或鼓舞权益变化时，将循序进行转股价钱调 整，并在
上交所网站和中国证监会指定的上市公司信息流露媒体上刊登转股价钱 治愈的
公告，并于公告中载明转股价钱治愈日、治愈样子及暂停转股时代（如需）。当
转股价钱治愈日为可转债捏有东谈主转股恳求日或之后、退换股票登记日之前，则该
捏有东谈主的转股恳求按治愈后的转股价钱引申。
当公司可能发生股份回购、公司同一、分立或任何其他情形使公司股份类别、
数目和/或鼓舞权益发生变化从而可能影响可转债捏有东谈主的债权益益或 转股衍生
权益时，公司将视具体情况按照公谈、平正、公允的原则以及充分保护可转债捏
有东谈主权益的原则治愈转股价钱。关联转股价钱治愈内容及操作办法将依据其时国
家关联法律法例及证券监管部门的相干规则制订。
（十）转股价钱向下修正条目
在本次刊行的可转债存续期内，当公司股票在职意联络三十个往未来中至少
有十五个往未来的收盘价钱低于当期转股价钱 80%时，公司董事会有权提议转
股价钱向下修正决策并提交公司鼓舞大会表决。该决策须经出席会议的鼓舞所捏
表决权的三分之二以上通过方可实施。鼓舞大会进行表决时，捏有公司本次刊行
的可转债的鼓舞应当藏匿；修正后的转股价钱应不低于该次鼓舞大会召开日前二
十个往未来公司股票往返均价和前一个往未来公司股票往返均价，且修正后的价
格不低于最近一期经审计的每股净金钱值和股票面值。
若在前述联络三十个往未来内发生过转股价钱治愈的情形，则在转股价钱调
整日前的往未来按治愈前的转股价钱和收盘价钱盘算推算，在转股价钱治愈日及之后
的往未来按治愈后的转股价钱和收盘价钱盘算推算。
若公司决定向下修正转股价钱，公司将在上交所和中国证监会指定的上市公
司信息流露媒体上刊登鼓舞大会决议公告以及转股价钱修正公告，公告修正幅度
和股权登记日及暂停转股时代。从股权登记日后的第一个往未来（即转股价钱修
正日）起收复转股恳求并引申修正后的转股价钱。
若转股价钱修正日为可转债捏有东谈主转股恳求日或之后、退换股票登记日之前，
该类转股恳求按修正后的转股价钱引申。
（十一）赎回条目
本次刊行的可转债到期后的五个往未来内，刊行东谈主将按债券面值的 110%（含
终末一期利息）的价钱赎回沿途未转股的可转债。
在本次刊行的可转债转股期内，当下述两种情形的轻易一种出刻下，公司董
事会有权决定按照债券面值加当期应计利息的价钱赎回沿途或部分未转 股的可
转债：
（1）在本次刊行的可转债转股期内，要是公司股票在职意联络三十个往返
日中至少有十五个往未来的收盘价钱不低于当期转股价钱的 130%（含）；
（2）当本次刊行的可转债未转股余额不及东谈主民币 3,000 万元时。
当期应计利息的盘算推算公式为：IA=B2×i×t/365。
IA：指当期应计利息；
B2：指本次刊行的可退换公司债券捏有东谈主捏有的将赎回的可退换公司债券票
面总金额；
i：指可退换公司债券曩昔票面利率；
t：指计息天数，即从上一个付息日起至本计息年度赎回日止的实 际日期天
数（算头不算尾）。
若在前述联络三十个往未来内发生过转股价钱治愈的情形，则在转股价钱调
整日前的往未来按治愈前的转股价钱和收盘价钱盘算推算，在转股价钱治愈日及之后
的往未来按治愈后的转股价钱和收盘价钱盘算推算。
（十二）回售条目
本次刊行的可转债终末两个计息年度，要是公司股票在职何联络三十个往返
日的收盘价钱低于当期转股价钱的 70%（不含）时，可转债捏有东谈主有权将其捏有
的可转债沿途或部分按照债券面值加当期应计利息的价钱回售给公司。
若在前述联络三十个往未来内发生过转股价钱治愈的情形，则转股价钱在调
整日前的往未来按治愈前的转股价钱和收盘价钱盘算推算，在转股价钱治愈日及之后
的往未来按治愈后的转股价钱和收盘价钱盘算推算。要是出现转股价钱向下修正的情
况，则前述联络三十个往未来须从转股价钱向下修正后的第一个往未来起再行计
算。
本次刊行的可转债终末两个计息年度，可转债捏有东谈主在当岁首次舒适回售条
件后可按上述商定条件利用回售权一次，若在初次舒适回售条件时可转债捏有东谈主
未在公司届时公告的回售呈报期内呈报并实施回售，则该计息年度不应再利用回
售权，可转债捏有东谈主不成屡次利用部分回售权。
若公司本次刊行的召募资金投资名主义实施情况与公司在召募讲明 书中的
承诺情况比拟出现紧要变化，凭证中国证监会的相干规则被视作改变召募资金用
途或被中国证监会认定为改变召募资金用途的，可转债捏有东谈主享有一次回售其捏
有的沿途或部分可转债的权益。可转债捏有东谈主有权将其捏有的可转债沿途或部分
按照债券面值加当期应计利息的价钱回售给公司。捏有东谈主在附加回售条件舒适后，
不错在公司公告的附加回售呈报期内进行回售，若可转债捏有东谈主在当次附加回售
呈报期内子虚施回售，则不应再利用附加回售权。
当期应计利息的盘算推算公式为：IA=B3×i×t/365。
IA：指当期应计利息；
B3：指本次刊行的可退换公司债券捏有东谈主捏有的将回售的可退换公司债券票
面总金额；
i：指可退换公司债券曩昔票面利率；
t：指计息天数，即从上一个付息日起至本计息年度赎回日止的实 际日期天
数（算头不算尾）。
（十三）转股后的股利分拨
因本次刊行的可转债转股而增多的公司股票享有与原股票同等的权益，在股
利披发的股权登记日当日登记在册的通盘鼓舞（含因可转债转股酿成的鼓舞）均
参与当期股利分拨，享有同等权益。
（十四）刊行样子及刊行对象
本次刊行的可转债向刊行东谈主在股权登记日收市后中国结算上海分公 司登记
在册的原鼓舞优先配售，原鼓舞优先配售后余额（含原鼓舞放胆优先配售部分）
接纳网上通过上交所往返系统向社会公众投资者发售的样子进行。认购金额不及
承销商凭证本色资金到账情况校服最终配售结果和包销金额，当包销比例跨越本
次刊行总和的 30%时，刊行东谈主、主承销商将协商是否遴聘中止刊行措施，并实时
向中国证券监督看护委员会讲述，要是中止刊行，公告中止刊行原因，择机重启
刊行。
本次可退换公司债券的刊行对象为：
日，T-1 日）收市后中国结算上海分公司登记在册的刊行东谈主通盘泛泛股鼓舞。
然东谈主、法东谈主、证券投资基金、妥当法律规则的其他投资者等（国度法律、法例禁
止者除外）。
（十五）向原鼓舞配售的安排
本次刊行的可转债向公司股权登记日（2022 年 4 月 22 日，T-1 日）收市后
登记在册的原鼓舞实行优先配售，公司原鼓舞有权放胆配售权。
（十六）债券捏有东谈主会议相劳动项
在本次刊行的可转债存续时代内，当出现以下情形之一时，应当通过债券捏
有东谈主会议决议样子进行决策：
括但不限于受托看护事项授权规模、利益打破风险退避科罚机制、与债券捏有东谈主
权益密切相干的背信包袱等商定）；
东谈主等相干方进行协商谈判，拿起、参与仲裁或诉讼设施，处置担保物或者其他有
利于投资者权益保护的措施等）的：
（1）刊行东谈主也曾或预计不成按期支付本期债券的本金或者利息；
（2）刊行东谈主也曾或预计不成按期支付除本期债券之外的其他有息欠债，未
偿金额跨越 5,000 万元且达到刊行东谈主母公司最近一期经审计净金钱 10%以上，且
可能导致本期债券发生背信的；
（3）刊行东谈主同一报表规模内的伏击子公司（指最近一期经审计的总金钱、
净金钱或营业收入占刊行东谈主同一报表相应科目 30%以上的子公司）也曾或预计
不成按期支付有息欠债，未偿金额跨越 5,000 万元且达到刊行东谈主同一报表最近一
期经审计净金钱 10%以上，且可能导致本期债券发生背信的；
（4）刊行东谈主偏激同一报表规模内的伏击子公司（指最近一期经审计的总资
产、净金钱或营业收入占刊行东谈主同一报表相应科目 30%以上的子公司）发生减资、
同一、分立、被责令停产收歇、被暂扣或者捣毁许可证、被托管、驱散、恳求破
产或者照章进入破产设施的；
（5）刊行东谈掌握理层不成正常推行职责，导致刊行东谈主偿债才智濒临严重不确
定性的；
（6）刊行东谈主或其控股鼓舞、本色限度东谈主因无偿或以昭彰不对理对价转让资
产或放胆债权、对外提供大额担保等行动导致刊行东谈主偿债才智濒临严重不校服性
的；
（7）增信主体、增信措施或者其他偿债保险措施发生紧要不利变化的；
（8）发生其他对债券捏有东谈主权益有紧要不利影响的事项。
本司法商定的应当由债券捏有东谈主会议作出决议的其他情形。
（十七）受托看护东谈主相劳动项
公司礼聘本次向不特定对象刊行可退换公司债券主承销商华西证券 股份有
限公司为受托看护东谈主，并与受托看护东谈主就受托看护相劳动宜缔结受托看护条约。
投资者认购或捏有本期公司债券视作情愿债券受托看护条约、债券捏有东谈主会
议司法及债券召募讲明书中其他关联刊行东谈主、债券捏有东谈主权益义务的相干商定。
（十八）本次召募资金用途
本次刊行的可转债召募资金总和不跨越 100,000.00 万元（含），扣除刊行费
用后，召募资金净额将用于以下投资名目：
单元：万元
序号 名目称号 名目总投资额 本次召募资金拟插足金额
计算 217,075.84 100,000.00
（十九）担保事项
本次刊行的可退换公司债券不提供担保。
（二十）召募资金看护及存放账户
公司也曾制定《召募资金使用看护轨制》。本次刊行的召募资金将存放于公
司董事会决定的专项账户中。
三、债券评级情况
刊行东谈主礼聘中证鹏元资信评估股份有限公司为本次刊行的可转债进 行了信
用评级。凭证中证鹏元资信评估股份有限公司于 2021 年 9 月 27 日出具的《乐山
巨星农牧股份有限公司 2021 年公征战行可退换公司债券信用评级讲述》（中鹏
信评【2021】第 Z【1178】号 01），公司主体信用等第为 AA-，评级瞻望为逍遥，
本期债券信用等第为 AA-。
在本次可转债存续期内，中证鹏元资信评估股份有限公司将对刊行东谈主每年进
行一次依期追踪评级，并凭证关联情况进行不依期追踪评级。
第二节 受托看护东谈主推行职责情况
华西证券股份有限公司行为乐山巨星农牧股份有限公司本次向不特 定对象
刊行可退换公司债券的受托看护东谈主，严格按照《看护办法》《召募讲明书》及《受
托看护条约》等规则和商定推行返璧券受托看护东谈主的各项职责。存续期内，华西
证券对公司及本次刊行的可转债情况进行了捏续追踪和监督，密切眷注公司的经
营情况、财务情况、资信气象，以及偿债保险措施的实施情况等，监督公司召募
资金的吸收、存储、划转与本息偿付情况，切实珍重债券捏有东谈主利益。华西证券
遴聘的核查措檀越要包括：
第三节 刊行东谈主年度计算与财务气象
一、刊行东谈主基本情况
公司称号（华文）：乐山巨星农牧股份有限公司
公司称号（英文）：Leshan Giantstar Farming & Husbandry Corporation Limited
股票简称：巨星农牧
证券代码：603477
法定代表东谈主：段利锋
董事会文告：张耕
诞诞辰期：2013 年 12 月 24 日
注册地址：乐山市五通桥区竹根镇新华村
办公地址：四川省成王人市高新区名王人路 166 号嘉煜金融科技中心 1 栋 26 层
联合社会信用代码：91511100085837984G
办公地址邮政编码：610041
揣测电话：028-60119627
传真号码：028-60119627
公司网址：www.juxingnongmu.cn
电子邮箱：ir@juxingnongmu.cn
计算规模：许可名目：种畜禽坐蓐；种畜禽计算；饲料坐蓐；饲料添加剂生
产；水产衍生；畜生饲养；畜生宰杀；家禽饲养；家禽宰杀；货色相差口；技巧
相差口（照章须经批准的名目，经相干部门批准后方可开展计算行动，具体计算
名目以相干部门批准文献大略可证件为准）一般名目：畜禽粪污处理；畜禽收购；
农林牧渔业毁灭物概述利用；饲料原料销售；畜牧渔业饲料销售；饲料添加剂销
售；农业科学研究和覆按发展；技巧服务、技巧征战、技巧辩论、技巧探究、技
术转让、技巧延伸；食用农产品批发；食用农产品零卖；畜生销售；皮革鞣制加
工；皮革销售；皮革成品制造；皮革成品销售；信息辩论服务（不含许可类信息
辩论服务）；居品制造；居品销售；服装制造；服装衣饰批发；企业总部看护；
企业看护辩论（除照章须经批准的名目外，凭营业牌照照章自主开展计算行动）。
二、刊行东谈主 2024 年度计算情况与财务气象
公司秉捏“精良养猪一百年，专注生猪产业链”的理念，强硬发展和捏续深
耕生猪衍坐蓐业，将“以极致后果提供优质猪肉食物”行为公司服务，以高引申
力高更动力的竞争上风积极粗俗趋势变化和推动行业高质地发展，竭力成为极具
竞争力的生猪衍生企业和寰宇级的农牧食物企业。
头，较上年增多 50.76%。公司捏续提高衍生后果、缩短衍生资本，整合优质产能
资源，盈利才智和现款流情况均有较大扶助。2024 年度，公司终了营业收入
万元，同比增长 180.36%；同期，计算行动产生的现款流量净额为 126,509.18 万
元，同比增长 1,304.23%。
公司主要财务数据和财务主义具体如下：
单元：万元
名目 变动比例
营业收入 607,824.71 404,071.34 50.43%
包摄于上市公司鼓舞的净利润 51,854.80 -64,529.41 180.36%
包摄于上市公司鼓舞的扣除非经
常性损益的净利润
计算行动产生的现款流量净额 126,509.18 -10,505.39 1,304.23%
包摄于上市公司鼓舞的净金钱 330,052.41 306,757.00 7.59%
总金钱 876,411.31 772,096.53 13.51%
基本每股收益（元／股） 1.0192 -1.2750 179.94%
稀释每股收益（元／股） 1.0192 -1.2750 179.94%
扣除非常常性损益后的基本每股
收益（元／股）
名目 变动比例
增多 34.97 个
加权平均净金钱收益率 15.64% -19.33%
百分点
扣除非常常性损益后的加权平均 增多 32.09 个
净金钱收益率 百分点
增多 2.06 个
金钱欠债率（同一口径） 61.91% 59.85%
百分点
第四节 刊行东谈主召募资金使用情况
一、召募资金基本情况
经中国证监会《对于核准乐山巨星农牧股份有限公司公征战行可退换公司债
券的批复》（证监许可〔2022〕663 号）核准，巨星农牧于 2022 年 4 月向不特定
对象按面值刊行 1,000.00 万张可转债，每张面值为 100.00 元，扣除刊行用度后
本色召募资金净额为 98,776.91 万元，资金到账时候为 2022 年 4 月 29 日。前述
召募资金到位情况经四川华信（集团）管帐师事务所（畸形泛泛结伴）给予考据，
并出具了“川华信验（2022）第 0032 号”验资讲述。
二、召募资金存放和看护情况
刊行东谈主已凭证《中华东谈主民共和国公司法》《中华东谈主民共和国证券法》《上市
公司监管提醒第 2 号——上市公司召募资金看护和使用的监管要求》等法律法例
的规则，连合公司本色情况，制定了《乐山巨星农牧股份有限公司召募资金看护
轨制》。凭证前述召募资金看护要求，公司董事会批准开设了召募资金银行专项
账户，仅用于公司召募资金的存储和使用，不得存放非召募资金或用作其他用途。
公司进行召募资金名目投资时，资金开销必须严格恪守公司召募资金看护规则，
推行审批手续。公司已会同保荐东谈主、受托看护东谈主与召募资金监管银行缔结了监管
条约，监管条约与上海证券往返所三方监管条约范本不存在紧要互异。
凭证四川华信（集团）管帐师事务所（畸形泛泛结伴）出具的《乐山巨星农
牧股份有限公司 2024 年度召募资金存放与使用情况的鉴证讲述》（川华 信专
（2025）第 0094 号），限制 2024 年 12 月 31 日，公司本次向不特定对象刊行可
退换公司债券召募资金专项账户余额如下：
单元：元
召募资金存放银行 账号 期末余额
乐山市交易银行股份有限公司成王人自贸区支行 020000469054 806,764.78
四川银行股份有限公司凉山德昌支行 08010304000007273 11,765,048.29
计算 12,571,813.07
三、召募资金使用情况
凭证四川华信（集团）管帐师事务所（畸形泛泛结伴）出具的《乐山巨星农
牧股份有限公司 2024 年度召募资金存放与使用情况的鉴证讲述》（川华 信专
（2025）第 0094 号），2024 年度公司本次刊行的可转债召募资金使用情况对照
表具体如下：
单元：万元
召募资金净额 98,776.91 今年度插足召募资金总和 6,864.12
变更用途的召募资金总和 0.00
已累计插足召募资金总和 98,259.36
变更用途的召募资金总和比例 0.00
限制期末累计 名目可
已 变 更项 限制期末 限制期末 限制期末 名目达到
召募资金 插足金额与承 是否达 行性是
目 ， 含部 治愈后投 承诺插足 今年度 累计插足 插足进程 预定可使 今年度实
承诺投资名目 承诺投资 诺插足金额的 到预计 否发生
分 变 更 资总和 金额 插足金额 金额 （%） （4） 用状态日 现的效益
总和 差额（3）=（2） 效益 紧要变
（如有） （1） （2） =（2）（1）
/ 期
-（1） 化
德昌巨星生猪繁 -517.55 2023年12 -9,356.80
无 74,877.19 74,877.19 74,877.19 6,864.12 74,359.64 99.31 否 否
育一体假名目 （注1） 月 （注 2）
补充流动资金 无 23,899.72 23,899.72 23,899.72 0.00 23,899.72 0.00 100.00 － － － 否
计算 98,776.91 98,776.91 98,776.91 6,864.12 98,259.36 -517.55 － － -9,356.80 － －
用闲置召募资金暂时补充流动资金情况 无
对闲置召募资金进行现款看护，投资相干产品情况 无
注 1：限制期末累计插足金额与承诺插足金额的差额-517.55 万元，系还未支付完已发生的工程款。
注 2：“德昌巨星生猪繁育一体假名目”于 2023 年 12 月转固，2024 年 4 月起初关猪，2024 年度耗损 9,356.80 万元，主要系由于后备母猪从产仔到
商品猪出栏销售需要一定时候周期，2024 年度尚未批量出栏，投产初期名目尚未达到满产状态。
第五节 本次债券担保情面况
本次刊行的“巨星转债”不提供担保，请投资者罕见眷注。
第六节 债券捏有东谈主会议召开情况
有东谈主会议。
第七节 本次债券付息情况
本次刊行的可转债存续期自 2022 年 4 月 25 日至 2028 年 4 月 24 日，期限 6
年，票面利率为第一年 0.40%、第二年 0.60%、第三年 1.00%、第四年 1.50%、
第五年 2.25%、第六年 3.00%。
凭证《召募讲明书》商定，“巨星转债”的付息样子为：每年付息一次，到
期归赵通盘未转股的可转债本金和终末一年利息。每年的付息日为本次刊行的可
转债刊行首日起每满一年确当日。如该日为法定节沐日或休息日，则顺延至下一
个服务日，顺脱时代不另付息。每相邻的两个付息日之间为一个计息年度。
刊行东谈主于 2023 年 4 月 25 日支付上一计息年度（2022 年 4 月 25 日至 2023
年 4 月 24 日）时代利息。该次付息为“巨星转债”第一年付息，每张可转债兑
息金额为 0.40 元东谈主民币（含税）。
刊行东谈主于 2024 年 4 月 25 日支付上一计息年度（2023 年 4 月 25 日至 2024
年 4 月 24 日）时代利息。该次付息为“巨星转债”第二年付息，每张可转债兑
息金额为 0.60 元东谈主民币（含税）。
刊行东谈主于 2025 年 4 月 25 日支付上一计息年度（2024 年 4 月 25 日至 2025
年 4 月 24 日）时代利息。该次付息为“巨星转债”第三年付息，每张可转债兑
息金额为 1.00 元东谈主民币（含税）。
第八节 本次债券追踪评级情况
凭证中证鹏元资信评估股份有限公司于 2021 年 9 月 27 日出具的《乐山巨星
农牧股份有限公司 2021 年公征战行可退换公司债券信用评级讲述》（中鹏信评
【2021】第 Z【1178】号 01），公司主体信用等第为 AA-，评级瞻望为逍遥，本
期债券信用等第为 AA-。
中证鹏元资信评估股份有限公司于 2022 年 6 月 21 日出具了《2022 年乐山
巨星农牧股份有限公司公征战行可退换公司债券 2022 年追踪评级讲述》（中鹏
信评【2022】追踪第【613】号 01），督察公司主体信用等第为 AA-，督察评级
瞻望为逍遥，督察“巨星转债”的信用等第为 AA-。
中证鹏元资信评估股份有限公司于 2023 年 5 月 24 日出具了《2022 年乐山
巨星农牧股份有限公司公征战行可退换公司债券 2023 年追踪评级讲述》（中鹏
信评【2023】追踪第【128】号 01），督察公司主体信用等第为 AA-，督察评级
瞻望为逍遥，督察“巨星转债”的信用等第为 AA-。
中证鹏元资信评估股份有限公司于 2024 年 5 月 22 日出具了《2022 年乐山
巨星农牧股份有限公司公征战行可退换公司债券 2024 年追踪评级讲述》（中鹏
信评【2024】追踪第【80】号 01），督察公司主体信用等第为 AA-，督察评级展
望为逍遥，督察“巨星转债”的信用等第为 AA-。
中证鹏元资信评估股份有限公司于 2025 年 5 月 21 日出具了《2022 年乐山
巨星农牧股份有限公司公征战行可退换公司债券 2025 年追踪评级讲述》（中鹏
信评【2025】追踪第【66】号 01），督察公司主体信用等第为 AA-，督察评级展
望为逍遥，督察“巨星转债”的信用等第为 AA-。
第九节 债券捏有东谈主权益有紧要影响的其他事项
一、对债券捏有东谈主权益有紧要影响的其他事项
（一）《受托看护条约》商定的紧要事项
凭证刊行东谈主与华西证券签署的《受托看护条约》第 3.5 条商定：
“本期债券存续期内，发生下列可能影响刊行东谈主偿债才智或者债券价钱的重
大事项，或者存在对刊行东谈主偏引刊行的债券紧要市集据说的，甲方（注：巨星农
牧）应当按影相干法律法例规则实时流露临时讲述，讲明事件的缘故、现在的状
态和可能产生的后果，并应当实时书面陈述乙方（注：华西证券），并凭证乙方
要求捏续书面陈述县件发扬和结果：
（一）甲方称号变更、股权结构或坐蓐计算气象发生紧要变化；
（二）甲方变更财务讲述审计机构、资信评级机构；
（三）甲方三分之一以上董事、三分之二以上监事、董事长、总司理或具有
同等职责的东谈主员发生变动；
（四）甲花式定代表东谈主、董事长、总司理或具有同等职责的东谈主员无法推行职
责；
（五）甲方控股鼓舞或者本色限度东谈主变更；
（六）甲方发生紧要金钱典质、质押、出售、转让、报废、无偿划转以及重
大投资行动或紧要金钱重组；
（七）甲方发生跨越上年末净金钱百分之十的紧要损失；
（八）甲方放胆债权或者财产跨越上年末净金钱的百分之十；
（九）甲方股权、计算权波及被交付看护；
（十）甲方丧失对伏击子公司的本色限度权；
（十一）甲方或其债券信用评级发生变化，或者本期债券担保情况发生变更；
（十二）甲方改造债券清偿义务；
（十三）甲方一次承担他东谈主债务跨越上年末净金钱百分之十，或者新增借债、
对外提供担保跨越上年末净金钱的百分之二十；
（十四）甲方未能清偿到期债务或进行债务重组；
（十五）甲方涉嫌犯警违纪被有权机关打听，受到刑事处罚、紧要行政处罚
或行政监管措施、市集自律组织作出的债券业务相干的刑事包袱，或者存在严重失信
行动；
（十六）甲花式定代表东谈主、控股鼓舞、本色限度东谈主、董事、监事、高等看护
东谈主员涉嫌犯警违纪被有权机关打听、遴聘强制措施，或者存在严重失信行动；
（十七）甲方波及紧要诉讼、仲裁事项；
（十八）甲方出现可能影响其偿债才智的金钱被查封、扣押或冻结的情况；
（十九）甲方分拨股利，作出减资、同一、分立、驱散及恳求破产的决定，
或者被托管、照章进入破产设施、被责令关闭；
（二十）甲方波及需要讲明的市集据说；
（二十一）甲方未按影相干规则与召募讲明书的商定使用召募资金；
（二十二）甲方违背召募讲明书承诺且对债券捏有东谈主权益有紧要影响；
（二十三）召募讲明书商定或甲方承诺的其他应当流露事项；
（二十四）甲方拟变更债券召募讲明书的商定；
（二十五）甲方拟修改债券捏有东谈主会议司法；
（二十六）甲方拟变更债券受托看护东谈主或受托看护条约的主要内容；
（二十七）其他可能影响甲方偿债才智或债券捏有东谈主权益的事项。
甲方就上述事件陈述乙方的同期，应当就该等事项是否影响本期可转债本息
安全向乙方作出版面讲明，并对有影响的事件提议有用且切实可行的粗俗措施。
甲方受到紧要行政处罚、行政监管措施或治安刑事包袱的，还应当实时流露相干犯警
违游记动的整改情况。
甲方的控股鼓舞或者本色限度东谈主对紧要事项的发生、发扬产生较大影响的，
甲方解析后应当实时书面陈述乙方，并合作乙方推行相应职责。”
（二）2024 年度相干紧要事项
二十一次会议，审议通过了《对于不向下修正“巨星转债”转股价钱的议案》，
决定本次不向下修正“巨星转债”转股价钱；同期，在将来六个月内（即 2024 年
下修正条目，亦不提议向下修正决策。从 2025 年 4 月 8 日起盘算推算，若再次触发
“巨星转债”转股价钱的向下修正条目，届时公司董事会将再次召开会议决定是
否利用“巨星转债”转股价钱的向下修正权益。具体内容详见公司流露的《乐山
巨星农牧股份有限公司对于不向下修正“巨星转债”转股价钱的公告》（公告编
号：2024-086）。
川监管局下发的警示函，因存在部分商誉减值损失证实不法子、部分关联往返未
审议未流露等问题，公司及相干包袱主体被遴聘出具警示函的行政监管措施，具
体内容详见公司流露的《乐山巨星农牧股份有限公司对于收到四川证监局警示函
的公告》（公告编号：2025-046）。
二、转股价钱治愈
“巨星转债”开动转股价钱为 25.24 元/股，限制 2024 年 12 月 31 日的转股
价钱为 25.21 元/股。历次治愈情况如下：
（含税）。因实施前述利润分拨决策，“巨星转债”转股价钱自 2023 年 8 月 8 日
起由 25.24 元/股治愈为 25.21 元/股。
三、转股情况
“巨星转债”转股期自 2022 年 10 月 31 日起至 2028 年 4 月 24 日止（如遇
法定节沐日或休息日延至后来的第 1 个服务日；顺脱时代付息款项不另计息）
。
凭证《乐山巨星农牧股份有限公司可转债转股结果暨股份变动公告》（公告
编号：2025-001），限制 2024 年 12 月 31 日，“巨星转债”累计转股金额为
已刊行股份总和的 0.7858%；尚未转股的“巨星转债”金额为 899,741,000 元，
占可转债刊行总量的 89.9741%。
（以下无正文）
